As perguntas seguintes foram retiradas dos comentários aos artigos do site sobre o tema da fiscalidade das criptomoedas. Provêm, portanto, de visitantes do site.

IMPORTANTE: os elementos de informação apresentados a seguir são gerais. Para uma análise da sua situação específica, consulte um advogado.

Tema 1: diferença entre estatuto de particular e estatuto profissional

1) A propósito da distinção entre trader profissional ou ocasional, como será considerado um reformado se o volume de operações for razoável e não implicar qualquer utilização de software ou bots?

O facto de ser reformado não deveria, em princípio, conduzir por si só a uma qualificação como profissional, embora, com efeito, a pessoa não exerça uma atividade profissional a tempo inteiro. Se os outros critérios de profissionalismo não estiverem preenchidos, essa pessoa pareceria ter uma probabilidade relativamente significativa de ser considerada ocasional.

2) Onde se situa a fronteira entre atividade ocasional e atividade habitual, ou, mais precisamente, a partir de quantas conversões de mais-valias de criptomoedas em euros ou a partir de que montante de mais-valia se passa da atividade ocasional para a atividade habitual? O fisco não parece claro sobre este assunto. E qual é o regime fiscal aplicado às pessoas sem atividade (ex.: desempregados)?

Além disso, quando a nossa atividade é considerada pelo fisco como uma atividade habitual, isso quer dizer que somos considerados profissionais (trader independente por conta própria)? Consequentemente, é necessário criar uma empresa (ex.: EI ou EURL)?

Em atividade habitual, as criptomoedas não entram na mesma categoria que as outras classes de ativos (ações, CFD, FOREX, etc.)? O que acontece, então, se se investir simultaneamente em criptomoedas e noutras classes de ativos?

Até à data, não existem muitos textos precisos sobre este ponto. A doutrina administrativa indica que os critérios de exercício habitual ou ocasional da atividade resultam da análise, caso a caso, das circunstâncias de facto em que as operações de compra e de revenda são realizadas (os prazos que separam as datas de compra e de revenda, o número de ativos digitais vendidos, as condições da sua aquisição, etc.). Com base nas respostas aos pedidos de informação vinculativa (rescrits) que pude apresentar para os meus clientes e com base nos poucos fragmentos de textos existentes sobre este assunto, parece que os seguintes parâmetros são importantes: exercício de uma atividade profissional fora das criptomoedas, volume das ordens dadas, utilização de bots ou de software, intervalos entre as ordens…

Se for considerado profissional pelo fisco, as consequências serão em geral muito pesadas, uma vez que se presume que dispõe de um número SIREN e que efetuou as declarações fiscais e sociais adequadas. É por isso que convém questionar-se antecipadamente sobre este ponto muito importante e, em caso de dúvida, ponderar a oportunidade de um pedido de informação vinculativa (rescrit).

O trading de criptomoedas, considerado profissional, é tributável na categoria dos lucros não comerciais (bénéfices non commerciaux, BNC) desde 1 de janeiro de 2023 (anteriormente, lucros industriais e comerciais, BIC). A mineração de criptomoedas é, até à data, tributável na categoria dos BNC.

Esta passagem do trading de criptomoedas, considerado profissional, para a categoria dos BNC desde 1 de janeiro de 2023 resulta do artigo 79.º da lei de finanças para 2022 (lei n.º 2021-1900 de 30 de dezembro de 2021).

3) A administração deu esclarecimentos sobre a noção de profissional ou ocasional? Imaginemos um investimento em 2020 numa plataforma de criptomoedas. Esta propõe um juro diário para os fundos bloqueados a curto prazo em criptomoeda. Esta remuneração é paga nessa mesma criptomoeda.

Imaginemos um investimento de 10 000 € numa criptomoeda, correspondente a 20 000 tokens a 0,50 € recebidos em contrapartida do investimento. A ideia é reinvestir diariamente esses juros.

Hipótese: dentro de 6 meses, disponho de 24 000 tokens com uma cotação de 0,60 €. Pretendo então retirar o capital investido e, dentro de 12 meses, a totalidade dos meus ganhos capitalizados. No cálculo da mais-valia, é necessário diferenciar a subida da cotação do token da remuneração através dos juros diários incidentes sobre os fundos bloqueados? O facto de reinvestir manualmente todos os dias os juros faz presumir um comportamento profissional e, portanto, uma categoria BIC?

Infelizmente, a administração não trouxe mais precisões no último Boletim Oficial das Finanças Públicas (Bofip) quanto à qualificação ocasional/profissional. A doutrina administrativa indica que os critérios de exercício habitual ou ocasional da atividade resultam da análise, caso a caso, das circunstâncias de facto em que as operações de compra e de revenda são realizadas (os prazos que separam as datas de compra e de revenda, o número de ativos digitais vendidos, as condições da sua aquisição, etc.).
Quanto à questão dos juros gerados em tokens sobre ativos subjacentes em tokens, os tokens recebidos a título de juros poderiam eventualmente ser considerados tributáveis nas condições clássicas, ou seja, na categoria dos rendimentos de capitais mobiliários (prélèvement forfaitaire unique, dito “flat tax”, à taxa de 31,4 % desde 2026 – 30 % anteriormente –, salvo opção em contrário). O que deveria ter, fiscalmente, um impacto bastante reduzido, uma vez que o novo regime aplicável aos ganhos em criptomoedas realizados por não profissionais prevê igualmente uma tributação forfetária de 31,4 % para as mais-valias realizadas a partir de 2025 (LFSS 2026; 30 % anteriormente). Uma questão seria então a da revenda dos tokens já tributados no momento da sua receção. Seria então necessário evitar a dupla tributação. Infelizmente, esta questão relativamente técnica não está de todo resolvida até à data.

4) Coloca-se uma questão relativamente às pessoas inscritas nas plataformas eToro ou IG, que efetuam trades regularmente. A que regime estão sujeitas? Como deve ser efetuada a sua declaração fiscal? São consideradas ocasionais ou habituais?

A plataforma utilizada pouco importa. O que conta, nomeadamente, é a regularidade dos trades, qualquer que seja a plataforma utilizada. Por outro lado, a regularidade dos trades não é o único critério. Para ser reconhecido como habitual, poderia parecer que vários critérios deveriam estar preenchidos. Salvo exceção, um único critério preenchido não deveria, em princípio, implicar, por si só, a qualificação de habitual.

5) Imaginemos que começo uma atividade de trading em janeiro. Considero-me ocasional. Declaro os meus impostos em maio e, afinal, a administração fiscal decide que sou habitual à luz da avaliação da minha situação pessoal, dado que é caso a caso. Pode ela exigir as contribuições devidas a título do volume de negócios realizado de janeiro a maio, ou é a partir do momento em que decide sobre o caráter habitual que as contribuições serão devidas?

Tendo em conta que a administração fiscal atribui importância, nomeadamente, ao facto de se ser ou não trabalhador por conta de outrem para decidir sobre o caráter habitual ou ocasional, o que aconteceria se, depois de ter sido qualificada como ocasional, uma das duas pessoas de um casal – pois, no seu conjunto, a administração considera o casal como um agregado fiscal – perdesse o emprego? Isso poria em causa o caráter ocasional?

O estatuto de ocasional implica uma declaração em maio do ano N+1 a título das operações do ano N. Se a administração requalificasse a pessoa como habitual, a sua decisão seria retroativa às operações passadas (dentro do limite do seu direito de liquidação adicional, naturalmente).

Não se trata necessariamente de ser trabalhador por conta de outrem, mas de ter uma atividade a tempo inteiro fora das criptomoedas (por exemplo, como trabalhador por conta de outrem ou independente). Este critério parece importante, mas não é, por si só, determinante. O volume das operações, bem como a utilização de bots e muitos outros critérios, seriam igualmente tidos em conta, nomeadamente. Num casal, a análise incidiria sobre quem realizou as operações em criptomoedas e não sobre o casal: a tributação faz-se ao nível do agregado, mas a análise ocasional/habitual seria feita ao nível da pessoa que realiza as operações.

6) Como saber se se enquadra no âmbito de um trader profissional? Pessoalmente, exerço uma profissão liberal, mas investi um montante importante em criptomoeda. Se um dia houver uma forte valorização desta, terei então um lucro importante, talvez muito mais importante do que o meu salário, mesmo que faça no máximo 3 operações por mês e que isso não me ocupe tempo. Seria considerado profissional apenas por ter investido no produto certo e por este me ter rendido muito?

O estatuto de profissional não tem, em princípio, uma ligação direta com a dimensão do ganho. A dimensão do ganho pareceria ser um critério entre outros. Trata-se de uma análise caso a caso; os seguintes elementos são, em princípio, tidos em conta, nomeadamente: exercício de uma atividade a tempo inteiro fora das criptomoedas; volume das operações (número de ordens dadas); intervalos entre as ordens; origem da aquisição das criptomoedas; utilização de software para dar ordens automaticamente; dimensão do ganho, etc., ou seja, qualquer critério que pareça pertinente. Em caso de dúvida, só um pedido de informação vinculativa (rescrit) permite assegurar com certeza o seu estatuto, mas note-se que um rescrit não é anónimo.

7) O que se define exatamente como cessão ocasional? Imaginemos uma compra em 2018 de várias criptomoedas (n XRP, n DASH, n BTC, n XLM…) com um objetivo de investimento e não de trading. Não se trata, portanto, de fazer aquisições nem vendas regulares como um profissional poderia fazer no âmbito da sua atividade. Em minha opinião, o caso não se assemelha nem a uma atividade profissional nem a uma atividade regular. Coloquemos a hipótese de estas criptomoedas se valorizarem com o tempo e de a pessoa decidir cedê-las todas progressivamente ao longo do ano de 2020 para obter um lucro. Se a cessão de cada uma delas tiver gerado uma mais-valia tributável (superior a 305 €), é necessário declarar cada cessão de forma independente ou é possível declarar uma cessão global para o conjunto destas vendas? No caso de cada cessão dever ser declarada de forma independente, haveria então várias cessões a declarar no mesmo ano (2020, mantendo o meu exemplo), mesmo que a aquisição de cada uma delas tenha ocorrido dois anos antes. Isso continua a enquadrar-se no âmbito das cessões ocasionais do artigo 150 VH bis?

O que é um ocasional não foi descrito de forma precisa. No entanto, vários parâmetros podem ser tidos em conta, mas trata-se, em todo o caso, de uma análise caso a caso: exercício de uma atividade a tempo inteiro fora das criptomoedas (por conta de outrem, por exemplo); reduzido número de trades; não utilização de software para dar ordens automaticamente, etc. O conjunto das cessões de 2020 deverá ser inscrito no anexo, mas é o montante total do ganho líquido (mais-valias – menos-valias) que deverá, ao que parece, ser indicado na declaração de rendimentos. Cada cessão é calculada de forma independente, mas a declaração incidirá sobre o montante global anual do ganho líquido. O facto de haver várias cessões em fiat (fiat é a moeda decretada por um Estado e depois emitida sob a sua égide) no ano não me parece, por si só, suscetível de pôr em causa a aplicabilidade do 150 VH bis, desde que o número de cessões se mantenha reduzido.

8) A partir de quantos trades por ano se é considerado trader profissional?

Os critérios de exercício habitual («profissional») ou ocasional («particular») da atividade resultam da análise, caso a caso, das circunstâncias de facto em que as operações de compra e de revenda são realizadas (os prazos que separam as datas de compra e de revenda, o número de ativos digitais vendidos, as condições da sua aquisição, etc.).

Os textos não fazem, até à data, referência a um limiar de número de trades.

9) Como diferenciar um trader ocasional de um habitual? Imaginemos uma pessoa que investe 5 000 € ao longo de 2 anos e cuja mais-valia ultrapassa 250 000 €. Será considerada como tendo um estatuto habitual ou ocasional?

Os critérios de exercício habitual («profissional») ou ocasional («particular») da atividade resultam da análise, caso a caso, das circunstâncias de facto em que as operações de compra e de revenda são realizadas (os prazos que separam as datas de compra e de revenda, o número de ativos digitais vendidos, as condições da sua aquisição, etc.). O montante do ganho não parecerá, portanto, ser necessariamente o critério mais importante. Com efeito, pode imaginar-se o caso de uma pessoa, funcionária pública ou trabalhadora por conta de outrem a tempo inteiro ou profissional liberal numa atividade a tempo inteiro há anos, que adquiriu 10 000 BTC (Bitcoins) no início do Bitcoin em 2011, por 20 000 €. Em seguida, esta pessoa não faz mais nada (nem compras, nem vendas, nem trocas) até ao final de 2017. No final de 2017, vende tudo. O ganho é enorme. No entanto, parece que esta pessoa seria provavelmente considerada ocasional. Em caso de dúvida, convém, em todo o caso, ponderar a oportunidade de apresentar um pedido de informação vinculativa (rescrit).

10) Para determinar se a atividade é ocasional ou habitual, a administração tem em conta apenas as transações entre criptomoedas ou também as transações em fiat?

Não existe um texto preciso sobre esta questão, mas parecer-me-ia que, em princípio, seria o conjunto das transações, mesmo entre criptomoedas, que seria tido em conta. Por outro lado, o número de transações não é o único critério. Os critérios de exercício habitual («profissional») ou ocasional («particular») da atividade resultam da análise, caso a caso, das circunstâncias de facto em que as operações de compra e de revenda são realizadas (os prazos que separam as datas de compra e de revenda, o número de ativos digitais vendidos, as condições da sua aquisição, etc.).

11) As transações “de cripto para cripto” estão isentas, exceto se se realizar uma mais-valia entre duas criptomoedas (troco 10 ETH por 10 LTC, por exemplo)?

As transações “cripto para cripto” não são tributáveis no novo regime aplicável aos particulares. Apenas as transações cuja contrapartida seja fiat ou um bem ou serviço (compra de um bem ou de um serviço com criptos) são tributáveis, se for gerado um ganho.

Tema 2. O novo regime fiscal.

12) A minha pergunta diz respeito à declaração de 2021, que seguirá certamente as mesmas regras de 2020. Li o conjunto dos comentários, mas não compreendi claramente o caso dos ganhos com trading de derivados (por exemplo “swap”, na “BitMEX”). Exemplo: compra de 0,1 BTC em janeiro de 2020 por 1 000 €; trading de derivados na “BitMEX”, ganho de 0,9 BTC num grande número de trades durante vários meses (carteira = 0,1 + 0,9 BTC); venda de 1 BTC em outubro de 2020 por 13 000 €. Deve declarar-se apenas uma cessão, segundo este cálculo: 13 000 – (1 000 X 13 000 / 13 000) = 12 000? Caso contrário, como declarar o conjunto das microtransações, sabendo que estas não dão lugar a uma conversão em fiat?

Não existe, tanto quanto sei, até à data, qualquer esclarecimento sobre os derivatives em matéria de criptomoedas. Visto de longe, de um ponto de vista estritamente jurídico, o regime fiscal das criptomoedas pareceria não se aplicar aos derivatives. Depois, de um ponto de vista prático, imagino que um contribuinte (com estatuto de ocasional) de boa-fé que aplicasse aos derivatives em criptomoeda o regime fiscal das criptomoedas, declarando espontaneamente, como no seu exemplo (que está correto em termos de cálculo), um ganho tributável, teria verosimilmente apenas uma fraca probabilidade de ser sancionado pela administração fiscal. Restam, ainda assim, dois pontos de atenção importantes no seu exemplo: o número elevado de trades e o facto de se tratar de derivatives, o que poderia contribuir para atribuir ao contribuinte o estatuto de profissional. No que respeita aos derivatives, a problemática parece-me residir sobretudo aí. As operações neste mercado exigem, em geral, certas competências ou, pelo menos, conhecimentos (pelo menos em teoria, pondo de parte os excessos de certos utilizadores em aplicações como a Robinhood, que se aproximam mais do gambling do que do trading organizado…), e o volume de operações é geralmente mais elevado, o que contribui para dar ao contribuinte um perfil potencialmente profissional. Seria sobretudo aí que, em minha opinião, o fisco poderia levantar objeções.

13) Se tivermos várias vendas no mesmo ano, a cada venda será necessário reavaliar o preço de aquisição na sequência da venda anterior, portanto: novo preço de aquisição = preço de aquisição anterior – (preço de cessão anterior – resultado obtido na venda anterior). Se, entretanto, a pessoa tiver realizado compras, suponho que: novo preço de aquisição = preço de aquisição anterior + preço das compras realizadas – (preço de cessão anterior – resultado obtido na cessão anterior). Está correto?

No que respeita aos ganhos obtidos por staking (imobilização dos tokens para gerar tokens) ou cashback (exemplo: “cartão crypto.com” = pagamentos em fiat > obtenção de tokens): a declaração e a tributação são feitas no momento da cessão dessas criptomoedas? Não acho lógico ter de declarar (e pagar) no momento da sua obtenção por diferentes razões, mas não encontro informações claras sobre estes assuntos. Imaginemos uma pessoa que obtém tokens graças ao cashback/staking. O seu valor é de 1 000 €, portanto paga 300 €. Mas, afinal, esse token vai à falência, portanto não tem nada… Paga 300 € por dinheiro que nunca teve? Se o token não for à falência mas o seu valor baixar drasticamente, o problema é o mesmo: o perigo de ter de pagar mais dinheiro do que aquilo que realmente ganha. Se obtiver cashback a cada utilização do cartão e o utilizar 3-4 vezes por dia, digamos 1 000-1 200 vezes por ano: como acompanhar o valor da criptomoeda a cada obtenção e calcular as mais e menos-valias de cada vez? Neste caso, não se deveria utilizar a “fórmula mágica”, atribuindo a cada token obtido por staking/cashback um preço de compra de 0 €? Isso dar-nos-á uma mais-valia igual ao preço de cessão para este tipo de token.

Agora que passou o primeiro exercício fiscal com a obrigação de declarar as criptomoedas, não temos informações oficiais para estes casos?

Está correto no que respeita ao cálculo do preço de aquisição.

Quanto ao staking, não existe um texto específico sobre este ponto. Poderia talvez um dia (quando saírem textos mais precisos) ser visto como o equivalente a juros e, portanto, ser tributado como rendimentos de capitais mobiliários sobre o valor das coins no momento da sua atribuição, mas isso não alteraria muito a situação, pois é a flat tax de 31,4 % (30 % antes de 2026) que se aplica. Sobre 1 000 tokens a 1 € atribuídos por staking, poderia então haver uma tributação a 31,4 %, na categoria dos rendimentos de capitais mobiliários. Se as coins forem depois revendidas por 600, haveria então uma menos-valia de 400, que entra no regime do 150 VH bis (regime dos ganhos e perdas em criptomoeda) e que seria imputável às mais-valias do mesmo ano.

Mais uma vez, trata-se de simples suposições; não existe, até à data, qualquer informação oficial sobre estes casos.

14) Tenho uma pergunta básica, mas não encontro a resposta. Imaginemos uma pessoa que compra 10 CRO a 0,145 a unidade; compra 10 CRO a 0,13 a unidade; vende 10 CRO a 0,14 a unidade; vende 10 CRO a 0,2 a unidade.

Portanto, vai utilizar a fórmula: preço de cessão – (preço de compra total da carteira X preço de cessão/valor total da carteira no momento da cessão) = mais ou menos-valia a declarar. Primeira venda: 1,4 – (2,75 X 1,4 / 28) = 1,2625.
Segunda venda: decide vender os 10 CRO que me restam, portanto: 2 – (preço de compra total da carteira X 2 / 2) = mais ou menos-valia a declarar.

Qual é o preço de compra total da carteira que deve declarar? Já vendeu uma parte na primeira venda, portanto não é lógico declarar 2,75 novamente.

Resposta, 1.^a venda: 1,4 – (2,75 X 1,4 / 2,80) = 0,025. Mais-valia de 0,025.
Resposta, 2.^a venda, reavaliação do preço de aquisição na sequência da 1.^a venda: 2,75 – (1,4 – 0,025) = 1,375 e 2 – (1,375 X 2 / 2) = 0,625. Mais-valia de 0,625.

A mais-valia total tributável é, portanto, de 0,025 + 0,625 = 0,65.

Estando a totalidade da carteira liquidada, pode verificar-se isso constatando que os preços de venda totais (3,4) menos os preços de compra totais (2,75) nos dão efetivamente os 0,65 de mais-valia total.

15) Relativamente à declaração anexa 2086, devemos preencher as mais-valias com as menos-valias? Para conhecer o valor de uma carteira quando se tem duas criptomoedas diferentes, por exemplo ETH e BTC, pode utilizar-se um histórico de cotações num site de criptomoedas como o Coinmarket, por exemplo? Sabe qual o montante de mais-valia que um particular não deve ultrapassar para não ser considerado profissional?

O Coinmarketcap poderia, com efeito, eventualmente servir de referência para a determinação dos valores das cripto da carteira, uma vez que se trata de um dos sites de referência. O estatuto de profissional não parece estar direta e exclusivamente correlacionado com o montante do ganho total.

16) É necessário um estatuto profissional, como para a mineração, para o staking?

A mineração de criptomoeda é tributável em BNC, o que implica, em princípio, obter um número SIREN. Não existe, até à data, qualquer texto sobre o staking de criptomoeda. Se este viesse no futuro a ser visto como mineração, seria então, em princípio, necessário ter um número SIREN. Sendo o staking, por natureza, bastante diferente da mineração de criptomoedas no sentido da mineração proof of work ou da detenção de um nó de validação das transações do tipo proof of stake, só se pode esperar que não venha no futuro a ser visto como mineração.

17) Como devemos declarar o staking? É equiparado à mineração?

Infelizmente, não existe até à data qualquer referência ao staking na documentação fiscal aplicável.

18) Uma menos-valia bolsista pode ser deduzida a uma mais-valia de ativos digitais?

No estado atual dos textos, não.

19) Apenas para confirmar a respeito das moedas com curso legal, ou fiat: a nível fiscal, julguei compreender que as cessões abrangidas pela declaração das mais ou menos-valias diziam respeito apenas às trocas em moedas como o dólar, o euro, o iene, etc., mas não diziam respeito à USDT ou a outra stable coin?! Qual é a situação da regulamentação?

Mais precisamente, as trocas abrangidas são as trocas por fiat (moedas com curso legal), bem como as trocas por bens ou serviços (caso mais raro). As trocas por stable coins não são, até à data, vistas como operações tributáveis; pelo menos, nenhum esclarecimento sobre este ponto foi, ao que parece, prestado. Atenção: as coisas poderão mudar, nomeadamente devido a decisões jurisprudenciais (decisões de juízes). Em todo o caso, nenhum texto indica até à data que as trocas por stable coins devam ser vistas como tributáveis.

20) A respeito da fração de capital inicial: se a carteira for composta por várias criptomoedas como o BTC, o ETH, o XRP, é necessário ter em conta, em caso de venda da totalidade do XRP na primeira cessão, o capital inicial na segunda cessão relativa à venda total de BTC e ETH? Ou esta noção de fração de capital inicial diz respeito apenas à venda parcial do mesmo ativo?

Sim, será necessário tê-lo em conta. Esta noção não diz respeito apenas às vendas dos mesmos ativos. Cada venda influencia o preço de aquisição, que deve, portanto, ser recalculado na venda seguinte.

21) Continuo a hesitar quanto à aplicação da isenção de 305 €. Ao ler o que escreve abaixo: “Em conformidade com o artigo 150 VH bis, II-B do CGI, os contribuintes estão isentos de tributação quando a soma dos preços de cessão (excluindo as operações de troca com diferimento de tributação) não exceda 305 € no decurso do ano de tributação. O limiar de 305 € aprecia-se tendo em conta o conjunto das cessões tributáveis, quaisquer que sejam as contrapartidas (moeda, bem, serviço), realizadas pelo agregado fiscal no decurso do ano de tributação, diretamente ou por interposta pessoa (BOI-RPPM-PVBMC-30-10 n.^os 90 e 110). Em caso de cessão realizada por interposta pessoa, o preço de cessão é considerado na proporção da quota-parte correspondente ao direito do sócio na sociedade (BOI já referido n.^o 110). Quando o limiar é ultrapassado, o contribuinte é tributado sobre o conjunto das cessões realizadas no decurso do ano de tributação, incluindo aquelas cujo preço não excede o limiar de 305 € (BOI já referido n.º 100).” A última frase quer dizer que a isenção de 305 € diz respeito à cessão e não ao cúmulo anual?

É necessário somar todos os preços de cessão. Se esse total ultrapassar 305 €, todas as cessões são tributáveis. Se o total não ultrapassar 305 €, todas as cessões estão isentas.

Exemplo 1: cessão por 100 € em 4 de janeiro de 2019, seguida de uma cessão por 200 € em 12 de dezembro de 2019: total de 300 €; estas duas cessões estão isentas.

Exemplo 2: cessão por 100 € em 4 de janeiro de 2019, seguida de uma cessão por 200 € em 12 de dezembro de 2019, seguida de uma cessão por 80 € em 14 de dezembro de 2019: total de 380 €. As três cessões são tributáveis. É então necessário calcular o ganho tributável, que será tributado a 30% (31,4 % desde a LFSS 2026).

22) Ao consultar o formulário 2086, gostaria de compreender o que significa a rubrica “Frações de capital inicial contidas no preço total de aquisição”. Em que caso utilizá-la e como? No caso da venda parcial de um ativo, o recálculo do valor de aquisição na 2.^a cessão passa por uma diminuição do ganho obtido na 1.^a cessão. Porquê?

Isso permite recalcular o preço de aquisição na sequência de uma cessão tributável. Quando ocorre uma cessão contra fiat, saem por definição criptomoedas da carteira; é, portanto, necessário recalcular o preço de aquisição que será utilizado na fórmula da próxima cessão tributável. A fração de capital inicial corresponde ao montante nominal (ao preço de aquisição) das criptomoedas saídas (cedidas). Exemplo:

• Em 1 de janeiro de 2019, aquisição de 1 BTC por 3 800 €;
• em 1 de fevereiro de 2019, aquisição de 1 BTC por 3 300 €;
• em 7 de abril, cessão de 1 BTC por 4 800 €;
• em 10 de maio, cessão de 1 BTC por 7 500 €.

Cálculo dos ganhos tributáveis (aplicação da fórmula do 150 VH bis do CGI): 7 de abril: 4 800 – (7 100 X 4 800 / 9 600) = 1 250. 4 800 representa o preço de cessão; 7 100 representa o preço de compra da carteira (3 800 +3 300); 4 800 é novamente o preço de cessão; 9 600 é o valor de mercado da carteira no momento da cessão (2 BTC à cotação de 4 800 €).

10 de maio: 7 500 – (3 550 X 7 500 / 7 500)=3 950; 7 500 representa o preço de cessão; 3 550 representa o preço de compra da carteira: 7 100 -(4 800-1 250). O preço de compra é diminuído da fração de capital inicial contida na cessão em fiat anterior (4 800-1 250=3 550, que representa a fração de capital inicial); 7 500 é novamente o preço de cessão; 7 500 é o valor de mercado da carteira no momento da cessão (1 BTC à cotação de 7 500 €).

23) Tenho uma pergunta relativa ao preenchimento do formulário quanto ao preço de aquisição.

Para a cessão 1: se uma pessoa comprou 6 000 € de BCH, a sua carteira está a 15 000 €, decide fazer uma cessão de 6 000 €, o seu preço de aquisição é de 6 000 €.

Para a cessão 2: a carteira está a 9 000 €, decide vender tudo, portanto 9 000 €. Não efetuou outras compras. O seu preço de aquisição é de 3 600 €?

Se a pessoa tiver várias contas de criptomoeda, deve declarar as outras na sequência das cessões?
As contas devem ser declaradas no formulário relativo às contas estrangeiras n.^o 3916?

Cessão 1: ganho = 6 000 – (6 000 X 6 000 / 15 000) =3 600

Cessão 2: é necessário reavaliar o preço de aquisição: 6 000 – (6 000-3 600) =3 600; ganho = 9 000 – (3 600 X 9 000 / 9 000) = 5 400. Estes ganhos são objeto das declarações 2086 + 2042 C.

As contas de criptomoeda estrangeiras são objeto de declarações 3916 bis.

24) A que corresponde o termo “Tornas recebidas ou pagas no momento da cessão” (Soulte reçue ou versée lors de la cession), no formulário de declaração 2086?

As tornas representam uma quantia em dinheiro paga para compensar uma desigualdade. Caso muito raro em matéria de criptomoeda, a não ser que se proceda a trocas diretamente entre pessoas sem passar por uma exchange. Exemplo: A dá 1 BTC e recebe em troca 40 ETH + 500 €. Os 500 € representam as tornas.

25) Adquiri criptoativos no período 2014-2018. O problema coloca-se na determinação do valor de aquisição. Eis um exemplo: 1 BTC adquirido em 2014 a 300 €/unidade. Efetuei várias trocas “cripto para cripto”, mas também levantamentos em fiat reinvestidos. Venda de 0,9 BTC X 500 = 450 €.

Início de 2019: fico com: 0,1 BTC, 1 ETH, 25 LTC, 100 000 siacoin, 770 XRP.

Na realidade, apenas 15 LTC (15 X 30) foram comprados com o fiat recuperado pela venda de BTC. Todos os outros criptoativos foram adquiridos em trocas “cripto para cripto”. Como determinar o preço de aquisição destes últimos? 300 + 15 X 30 = 750?

Tira-se uma fotografia da carteira em 1 de janeiro de 2019. No caso concreto, segundo o seu exemplo, contém: 0,1 BTC, 1 ETH, 25 LTC, 100 000 siacoin, 770 XRP. Em seguida, identifica-se o último valor fiscal de cada criptomoeda, ou seja, o seu valor na última troca ou compra. Isto é bastante complexo de descrever sucintamente num comentário. Se, por exemplo, os 100 000 siacoin proviessem de uma troca em 2018 por 0,002 BTC, o seu valor a ter em conta em 1 de janeiro de 2019 é o valor que os 0,002 BTC tinham no momento da troca em 2018.

26) Uma comissão cobrada por uma exchange no momento da compra entra no preço de aquisição de uma carteira? Por exemplo, compro 1 BTC por 1 000 € e cobram-me 0,02 BTC de comissão. Tenho, portanto, 0,98 BTC. O preço de aquisição é de 1 000 € ou de 980 €?

O preço de aquisição é de 1 000 €. Mas atenção aos erros de raciocínio. O facto de o preço de aquisição ser de 1 000 € e não de 980 € é algo positivo para o contribuinte e permite ter em conta a comissão da exchange. Com efeito, a mais-valia tributável será assim reduzida, uma vez que se deduzirá 1 000, e não simplesmente 980. Mecanicamente, a comissão terá, portanto, sido deduzida. De certa forma, pode dizer-se que o facto de não ter em conta a comissão na compra equivale in fine a tê-la em conta, uma vez que a mais-valia tributável será reduzida.
Na venda, seria completamente diferente: aí seria necessário deduzir a comissão, o que, aliás, o texto prevê claramente.

27) Se bem compreendo o que há a declarar este ano (para os trades realizados em 2019): apenas as cessões de criptomoedas para fiat (euro, dólar americano, etc.) constituem um facto gerador de imposto; o imposto será calculado sobre o saldo líquido (lucros – perdas); o método de cálculo a utilizar é: primeiro a entrar, primeiro a sair, e cotação média diária; formulário a utilizar: calcular a mais-valia tributável na declaração n.^o 2086 e inscrever esse montante na linha 3 AN da 2042 C. Existe um formulário adicional? Mais intrusivo? Que talvez descreva numa das suas respostas anteriores?

As minhas perguntas: não me esqueci de nada? Onde pode ser encontrado esse formulário adicional? Nesse formulário adicional, está indicado: “Valor global da carteira de ativos digitais”. Este tipo de pormenor é bastante intrusivo. Será necessário preencher um formulário por carteira, ou seja, por plataforma (Kraken, Coinbase, etc.), ou um global que inclua também os suportes de armazenamento USB (ledger) ou software (Exodus wallet, etc.)? Existem aplicações/sites web (de acordo com a fiscalidade francesa) que permitam facilitar o cálculo dos montantes a declarar? Existem plataformas de exchange de criptomoedas francesas que emitam aos seus clientes documentos IFU que permitam facilitar a declaração?

É, com efeito, necessário preencher o 2086 e inscrever a mais-valia ou menos-valia na 2042. O 2086 ainda não estava disponível à data desta resposta (está agora disponível em impots.gouv.fr). Atenção: a mais-valia calcula-se segundo as modalidades descritas no artigo e não segundo as modalidades que refere. Há também o 3916 bis a preencher. O 2086 é um formulário global. Tanto quanto sei, as plataformas não emitem IFU. Tanto quanto sei, nenhum site propõe, por enquanto, um cálculo fiável.

28) O que acontece com o staking? Somos tributados apenas quando convertemos as nossas recompensas em moeda fiat, ou somo-lo noutra estrutura (mineração), ou talvez seja até considerado como dividendos? Se for o caso, como se calcula a mais-valia?

Ainda não existe um texto específico sobre este ponto, mas poderia eventualmente ser equiparado a juros, tributáveis a partir da receção das coins, sobre o seu equivalente em fiat no dia da atribuição, à taxa de 31,4 % (30 % antes de 2026).

29) Relativamente ao cálculo das mais ou menos-valias realizadas nos trades com criptomoedas, existe um formulário ou regras de apresentação que detalhem este cálculo para cada sessão, respeitando as fórmulas já anunciadas? Ou somos livres de apresentar estes cálculos numa folha de cálculo, representando cada linha uma sessão?

É o formulário 2086 que é obrigatório.

30) Qual é a referência de preços a utilizar para a determinação da carteira global, nomeadamente se se detiverem várias criptomoedas diferentes, repartidas por várias plataformas (com várias cotações, portanto)? O preço de cada criptomoeda no instante T da plataforma onde ocorre a sessão? O preço de cada criptomoeda no instante T de cada plataforma de detenção (preço de 1 BTC detido na plataforma A + preço de 2 BTC detidos na plataforma B, etc.)? Procurando informações noutros sites, seria possível utilizar sites de referência como o Coinmarketcap ou o Coingecko, onde é estabelecida uma cotação diária. É realmente possível e suficiente? Sabendo que uma cotação diária pode variar enormemente entre a cotação de abertura/fecho/máxima/mínima, que valor utilizar (para as criptomoedas detidas mas não cedidas)? Ou deve procurar-se um valor mais fino (minuto/segundo)?

A administração admite a utilização de sites que proponham históricos de cotação média diária (tipo Coinmarketcap), sem designar nenhum nominalmente (doutrina do fisco: BOI-RPPM-PVBMC-30-20, § 150). Uma cotação média diária parece igualmente aceitável.

31) Pode utilizar-se o imposto sobre o rendimento + contribuições sociais (prélèvements sociaux) (com a dedução de 40 %), em vez da flat tax, para um particular? Relativamente às declarações das contas de criptomoedas, devemos também declarar as abertas antes de 2019?

Até à tributação dos ganhos de 2022, não era possível optar pela tabela progressiva; desde 1 de janeiro de 2023, é possível uma opção pela tabela progressiva (sem dedução por período de detenção).

Se a conta ainda era detida em 2019, sim.

32) O preço de aquisição calcula-se da mesma forma antes do novo regime?
Tomemos o caso das seguintes operações, realizadas antes de 2018:

• compra de 4 BTC X 570 € a unidade;
• venda de 2 BTC X 780 € a unidade;
• compra de 3 BTC X 650 € a unidade;
• venda de 1 BTC X 800 € a unidade;

O preço de aquisição é de 2 280 – 1 560 + 1 950 – 800 = 1 870, ou de 2 280 – 1 140 (diminuído da 1.^a venda) + 1 950 – 618 (diminuído da 2.^a venda) = 2 472?

Em 1 de janeiro de 2019, no seu exemplo, a carteira é constituída por (aplicação do método primeiro a entrar/primeiro a sair): 1 BTC adquirido por 570 €; 3 BTC adquiridos por 650 €. Total: 2 520 €.

33) No caso de uma parte das criptomoedas ter saído da plataforma de troca (nomeadamente para uma wallet pessoal no computador/telemóvel, ou para outra plataforma) entre o momento da aquisição e o momento da cessão, qual deve ser o montante tido em conta para o valor global da carteira? Todos os ativos, incluindo os detidos em wallet pessoal? Apenas os que estão na plataforma da operação de cessão? Em todas as plataformas (portanto, excluindo a wallet), se o montante dos ativos estiver repartido (nomeadamente para prevenir o risco de pirataria de uma plataforma)?

Por exemplo, numa compra de 1 000 €: uma parte serve de investimento a longo prazo, digamos 750 €, a conservar numa wallet privada para se proteger dos riscos ligados às plataformas; o restante, 250 €, fica na plataforma para poder fazer alguns trades ocasionais.

Todas as criptomoedas, quaisquer que sejam os seus tipos/locais de armazenamento, são tidas em conta no valor da carteira global.

34) Na fórmula de cálculo para o novo regime, o valor total da carteira no momento da cessão integra os euros presentes na plataforma de exchange?

Não.

35) Para confirmação: a fiscalidade diz respeito também à conversão em fiat das criptomoedas dentro da própria carteira ou apenas ao fiat transferido para a conta bancária?

Diz respeito a todas as conversões em fiat, mesmo que não sejam repatriadas para a conta bancária.

36) As faucets também têm de ser declaradas?

Não temos, até à data, esclarecimentos sobre este ponto. Pareceria, no entanto, que as faucets (tipo Bitcoin Aliens, Bonus Bitcoin, Cointiply…) não deveriam entrar no âmbito de aplicação do regime, uma vez que se trata da atribuição de coins em troca daquilo que se poderia qualificar como serviços. Não se trata, portanto, de compras/vendas de coins. Estas coins poderiam, no entanto, continuar a ser tributáveis ao abrigo de outros regimes.

37) Relativamente à modalidade de declaração dos juros em coins, partindo da hipótese de base de que esses juros em coins não teriam sido convertidos em fiat:

• pergunta 1: esta declaração implicaria obrigatoriamente uma tributação posterior, ou seria apenas uma declaração de tipo informativo para que a administração tivesse conhecimento, sem que houvesse imposto se as coins não tivessem sido convertidas em fiat?;
• pergunta 2: sob que forma seria necessário declarar esses juros?: indicar simplesmente o montante em coins (exemplo: 0,0000XXXX BTC); ou indicar o montante em coins com o seu equivalente em fiat no dia da declaração (exemplo: 0,000XXXXX BTC = XXX,XX €); ou ainda indicar diretamente o montante em fiat?;
• pergunta 3: em que momento da declaração deveria isso ser feito; existe um campo específico?

Esta declaração implicaria uma tributação à flat tax, ou seja, uma tributação a 31,4 % desde 2026, 30 % anteriormente (salvo opção pela tabela progressiva, que por vezes é mais favorável, dependendo das situações).
Parecer-me-ia que seria necessário indicar o equivalente em fiat no momento em que as coins lhe foram atribuídas.
A declaração deve ser efetuada durante o período declarativo anual dos rendimentos. Terá de preencher a declaração clássica, que provavelmente conhece, a n.º 2042.

38) Dois postulados de partida para não voltar a eles: sei que é a conversão das criptomoedas em fiat que é tributada e que as transações “cripto para cripto” não o são; por enquanto apenas adquiri e nunca revendi nada, portanto não há questão sobre esse ponto; as minhas contas de exchange estão declaradas desde o ano passado, com exceção de uma só, uma vez que, na altura, essa plataforma apenas geria transações “cripto para cripto” sem poder receber fiat e não estava, portanto, abrangida. Com a lei, será declarada este ano. Eis o cerne da minha questão, abaixo.

Estou eventualmente a pensar abrir uma conta na crypto.com (https://crypto.com/en/index.html), com um cartão como o Ruby Steel, e vejo que há cashback em MCO e que fazer um depósito em BTC, por exemplo, deixando-o lá, permite gerar juros em BTC consoante o número de MCO “em staking”. Há já algum tempo que acompanho a atualidade em matéria fiscal no que respeita às criptomoedas, BNC, BIC, mais-valias de bens móveis e consoante a condição de atividade habitual ou não.

Mas aqui fico a coçar a cabeça: se comprar uma única vez, num determinado dia, BTC, por exemplo, e revender tudo de uma vez 5 anos mais tarde pode, a priori, ser considerado de forma bastante legítima como uma atividade pontual, pergunto-me se a geração diária de juros e de cashback (sobretudo os juros, não tanto o cashback) não poderia começar a entrar na categoria “atividade habitual” (= BIC, declaração de sociedade, manutenção de contabilidade, etc.), mesmo limitando-se a acumular sem revender. Ou seria apenas considerado como acumulação com uma mais-valia de 100 % na revenda, uma vez que se receberam juros ou cashback em criptomoeda sem os comprar?

Com efeito, se ler o Bofip aqui: https://bofip.impots.gouv.fr/bofip/4755-PGP.html, vejo lá em baixo, em letras pequenas, a observação da terceira linha antes do fim: “Os critérios de exercício habitual ou ocasional da atividade resultam da análise, caso a caso, das circunstâncias de facto em que as operações de compra e de revenda são realizadas (os prazos que separam as datas de compra e de revenda, o número de ativos digitais vendidos, as condições da sua aquisição, etc.).” Está bem indicado: “as condições da sua aquisição”, e visto que precisamente não existe uma definição precisa, pergunto-me se a geração de juros poderia enquadrar-se nas condições de aquisição para uma atividade habitual, ou se a atividade habitual pressupõe obrigatoriamente ações regulares ativas (= compra, ação concreta da minha parte), ao passo que a geração de juros é uma ação regular passiva (= nenhuma ação concreta da minha parte, os juros em criptomoeda caem sozinhos).

Portanto, em resumo: o facto de uma aplicação em criptomoeda gerar juros poderia fazer correr a possibilidade, por mínima que seja, de a atividade ser qualificada como habitual? O mesmo, em menor medida, para o cashback. Em todo o caso, a manutenção de uma folha de cálculo detalhada para registar os preços em fiat da criptomoeda em causa pelos juros ou pelo cashback no dia da receção parecer-me-ia imperativa em caso de revenda em fiat.

Não temos, até à data, respostas precisas sobre estes pontos. No entanto, com relativa certeza, as coins atribuídas a título de juros não deveriam contribuir para considerar o estatuto do beneficiário como profissional. Com efeito, estes rendimentos parecem totalmente passivos. As regras fiscais de base consideram os juros como rendimentos passivos. Que esses juros sejam pagos em coins, ou não, não me parece suscetível de alterar a situação. Em contrapartida, atenção: por já ter trabalhado nestas questões para diferentes clientes (esta prática desenvolve-se cada vez mais), parece-me que as coins atribuídas a título de juros devem ser objeto de declarações de rendimentos mobiliários. Com efeito, na continuidade do raciocínio anterior, o facto de se tratar de coins não é, em minha opinião, suscetível de alterar a análise. Estas coins pareceriam dever ser vistas como rendimentos mobiliários. Deveriam então ser declaradas anualmente, quer tenham ou não sido trocadas por fiat.

39) Relativamente à fórmula 2, o meu preço de compra foi modificado. A minha carteira atinge 3 400. Preço de cessão 3 400. 3 400 – [(6 000 – 3 230,76) X 3 400 / 3 400] = 3 400 – 2 769,24 = 630,76 €. 6 000. Compra inicial – 3 230,76.

Retomei o exemplo acima, o que me dá esta fórmula 2 em baixo: 3 400 – [2 769,24 X 3 400 / 3 400] = 3 400 – 2 769,24 = 630,76 €, o que me dá o mesmo resultado.

Devo recomeçar pela fórmula 1 quando o saldo da minha carteira está a 0 ou por uma fórmula: 2 500 – [(2 000 + 0) X 2 500 / 2 500] = 2 500 – 2 000 = 500 €?

Compreendo o enunciado do seu exemplo e a sua dúvida. As suas fórmulas 1 e 2 estão corretas. É necessário continuar com a fórmula, e não recomeçar do 0. Mas isso deveria conduzir ao mesmo resultado. Etapa 3: se continuar com a fórmula (o que se deve fazer), começo por calcular o novo valor do preço de compra da carteira, o que dá: 6 000 – 3 230,76 – (3 400-630,76) + 2 000 = 2 000. Voltamos efetivamente aos 2 000 do investimento da etapa 3, uma vez que a minha carteira tinha voltado a 0 na sequência da cessão de todas as minhas coins, nas etapas 1 e 2. Temos, portanto, a seguinte mais-valia: 2 500 – (2 000 X 2 500 / 2 500) = 500. Se tivesse recomeçado do 0, teria obtido o mesmo resultado (mas não é isso que se deve fazer).

40) Relativamente às fórmulas: compro 3 000 € em fevereiro. Compro 3 000 € em março. A minha carteira atinge 6 500 €. Preço de cessão 3 500 €.

Etapa 1, fórmula 1: 3 500 – (6 000 X 3 500 / 6 500) = 3 500 – 3 230,76 = 269,24 €.

Etapa 2, fórmula 2: a minha carteira atinge 3 400. Preço de cessão 3 400. 3 400 – [(6 000 – 3 230,76) X 3 400 / 3 400] = 3 400 – 2 769,24 = 630,76 €.

Queria saber se, quando a carteira está a zero, podia recomeçar pela fórmula 1? Ou devo continuar com a fórmula 2? Por exemplo, compro 2 000 €; carteira 2 500, faço uma cessão de 2 500, 2 500 – [(2 000 + 0) X 2 500 / 2 500] = 2 500 – 2 000 = 500 €.

A sua fórmula 1 está correta. No entanto, a 2 não está. Omitiu a modificação do preço de compra da carteira (com efeito, a cessão na etapa 1 faz sair coins e, portanto, modifica o preço de compra da carteira). Consulte os comentários anteriores, há um exemplo.

41) A menos que me tenha escapado alguma coisa, este cálculo não faz absolutamente nenhum sentido: em agosto, compro 1 ETH por 1 000 € e depois 1 BTC por 5 000 em setembro. No ano seguinte, em abril, decido vender o meu Ether por 1 500 €, quando, no mesmo momento, o valor do Bitcoin é de – digo um exemplo – 15 000 €. Se o meu cálculo estiver certo, 1 500 – (6 000 X 1 500 / 16 000) = 937 €. Ou seja, 281 € a dar ao fisco, quando a mais-valia realizada é de 500 €. Acabamos, portanto, por pagar impostos sobre um simples valor num dado momento.

O cálculo correto seria, no caso que refere: 1 500 – (6 000 X 1 500 / 16 500) = 955 €. O que aumenta ainda (um pouco) o ganho tributável. A ideia da fórmula é ter imediatamente em conta as mais ou menos-valias latentes. O BTC valorizou-se enormemente no seu exemplo (passa de 5 000 para 15 000 €). A mais-valia latente sobre o BTC é tida em conta pela fórmula. O ganho tributável é, portanto, de 955 €, ao passo que, se fizéssemos 1 500 – 1 000, deveríamos estar nos 500, ou seja, 455 € tributáveis a mais do que a realidade económica.

Mas, indo mais longe, imaginemos que o BTC é também cedido um minuto após a cessão do ETH. O cálculo seria feito sob condições. É necessário primeiro recalcular o preço de aquisição (que foi afetado pela venda do ETH um minuto antes): preço de aquisição = 6 000 – (1 500 – 955) = 5 455. Cálculo do ganho na cessão do BTC: 15 000 – (5 455 X 15 000 / 15 000) = 9 545. Ao passo que o ganho real é de 15 000 – 5 000 = 10 000. O ganho tributável é, portanto, inferior em 455 € à realidade económica.

As coisas equilibram-se. A fórmula de cálculo equivale simplesmente a ter imediatamente em conta as mais-valias latentes e as menos-valias latentes. Mas, no final, uma vez realizadas todas as operações e liquidada toda a carteira, é efetivamente o ganho real que terá sido tributado.

42) Num comentário anterior, uma pessoa interrogou-se sobre a aplicabilidade do 150 VH bis no caso de vendas a descoberto de criptoativos (posições curtas (short selling) numa exchange como a Kraken, por exemplo). A sua resposta parecia indicar que o artigo 150 VH bis não se aplicava neste caso (pelo menos não por enquanto, por ainda não haver jurisprudência), pelo facto de nunca nos tornarmos proprietários do próprio ativo subjacente. Entretanto, ao abrigo de que regime fiscal se devem declarar os lucros e as perdas resultantes de tomadas de posição sobre ativos subjacentes em criptomoedas? Pois imagino que esses ganhos não escapam à tributação.

Trata-se do formulário Cerfa n.^o 2074? Ou existe outro formulário que permita declarar os lucros/perdas das operações clássicas com efeito de alavanca, aplicáveis a qualquer tipo de ativo subjacente?

O 150 VH bis visa os criptoativos; ora, vendas a descoberto de criptoativos não representam criptoativos. Não existem, até à data, esclarecimentos sobre este ponto e só um pedido de informação vinculativa (rescrit) me parece permitir ter a certeza. Fora desta questão, se se considerar que o 150 VH bis efetivamente não se aplica às operações que refere: se a pessoa se enquadrar num exercício a título profissional (operações repetidas, etc.), convém registar-se como profissional, com tudo o que isso implica fiscalmente: declarações fiscais anuais (liasses fiscales) a apresentar, tributação segundo a tabela progressiva do imposto sobre o rendimento (IR), etc. Se a pessoa não se comportar como um profissional, os ganhos devem ser declarados através do formulário 2074.

43) Uma pessoa cuja carteira passa de 1 000 para 1 300 com 2 transações deve declarar uma mais-valia de 750 €. Esta será tributada a 30 %, ou seja, 225 €. Portanto, em 300 € de ganhos reais, restam 300 – 225 = 75 €. A modalidade de cálculo da mais-valia aumenta esta última. Teoricamente, com um cálculo simples e direto, a carteira em questão, que gerou 300 € de mais-valia, deveria suportar um imposto (30 %) de 90 €, deixando assim 210 €.
O que pensa disto? Segue-se o exemplo do Bofip: “Em janeiro do ano N, um contribuinte com domicílio fiscal em França adquire 1 000 € de ativos digitais (até então não detinha nenhum ativo digital). Em março do ano N, o valor global da sua carteira é de 1 200 €. Realiza então uma cessão por um preço de 450 €. A mais-valia relativa a esta cessão é então determinada da seguinte forma (I § 1): 450 – (1 000 X 450 / 1 200) = 450 – 375 € = 75 €. Em agosto do ano N, o valor global da sua carteira é de 1 300 €. Decide então ceder a totalidade dos ativos digitais que detém. Para determinar a mais-valia relativa a esta nova cessão, convém reduzir o preço total de aquisição da fração de capital inicial de 375 € deduzida na cessão anterior. Ou seja: 1 300 – [(1 000 – 375) X 1 300 / 1 300] = 1 300 – 625 = 675 € de mais-valia.”

Não parece que este regime seja confiscatório. No final, a mais-valia total tributada é de 750, como sublinha (75 + 675). E a mais-valia real é de 750… Com efeito, o preço de compra = 1 000. Preço de cessão: 450 em março + 1 300 em agosto = 1 750. A “verdadeira” mais-valia é de 1 750 -1 000 = 750. E 750 é também a mais-valia tributável obtida aplicando as novas regras de cálculo.
A pessoa ganhou, portanto, realmente 750 e terá de pagar 225 € (30 % de 750). Restam-lhe, portanto, 525 €.

44) Exemplo de uma 1.^a compra: compra de 2 LTC por 220 € e depois revenda por 700 €. A mais-valia é de 480 €, mas o preço de cessão é inferior a 300 €. A mais-valia não será tributada, apenas declarada?

Exemplo de uma 2.^a compra: 2 ETH por 150 €, e depois revenda por 800 €. A mais-valia é de 650 €, mas sou tributável em 65 € porque (220 € + 150 €) = 370 € > 305 € anuais. Isso quer dizer que serei tributado a 30 % sobre 65 €?

O preço de cessão da primeira venda (700 €) ultrapassa 305 €; a mais-valia deverá, portanto, ser declarada (não se olha para a mais-valia sobre cada coin, mas para a mais-valia sobre o conjunto da operação, portanto dos dois LTC). A mais-valia é de 700 – 220 = 480 €.

A segunda mais-valia ascende a 650 € (800 – 150).

A mais-valia total é de 480 + 650 = 1 130 e será tributada a 31,4 % (30 % para as cessões anteriores a 2025). A franquia de 305 € funciona, com efeito, por efeito de patamar (effet cliquet): uma vez ultrapassada, é a totalidade que é tributável (não há aplicação de uma dedução de 305 €).

45) Dado que a conversão criptomoeda – fiat é tributável, o que dizer da conversão “cripto para cripto stablecoin”? Atualmente, sou sobretudo holder, mas já me aconteceu converter as minhas criptomoedas em fiat para mudar a minha carteira ou para me salvar de uma queda brutal da cotação. A mais-valia é, portanto, tributável, mesmo que eu reinjete sempre tudo em criptomoeda. Sendo a stable coin uma criptomoeda, a troca de criptomoeda por stablecoin é tributável da mesma forma que uma troca criptomoeda – fiat?

A priori, as stablecoins não são consideradas fiat. A troca criptomoeda – stablecoin não parece, portanto, tributável.

46) Há algo que me incomoda no cálculo das suas mais-valias. Compreendo bem que o Estado queira recuperar dinheiro onde quer que ele exista, mas, no caso presente, o facto de as perdas não serem recuperáveis (pelo menos é o que compreendi) coloca um enorme problema. Eis um exemplo: adquiro 1 BTC por 10 000 € em 2018; troco 0,5 BTC por 50 LTC em maio; em junho, vendo esses 50 LTC por uma quantia de 6 000 €. Em 31 de dezembro, detenho: 0,5 BTC cotados a 5 000 € e 6 000 € em numerário. O cálculo da mais-valia dá 1 000 €, quantia que tenho de declarar. Sou tributado a 30 %. Tenho, portanto, uma mais-valia líquida de 700 €. Em 1 de janeiro de 2019, a cotação do BTC cai e vendo os 0,5 BTC restantes por 4 000 €. Retiro-me definitivamente do mercado das criptomoedas e encerro a minha conta de troca. A menos-valia em 2019 é de 1 000 €.

No global, a minha experiência com as criptomoedas rendeu-me 0 e, no entanto, nesta história, dei graciosamente 300 € ao Estado. Neste exemplo, tudo se decide por um dia. Compreenda bem que há aqui algo que não está nada bem, é mesmo aberrante.

Outro assunto: na realidade dos factos, o cálculo da mais-valia é praticamente impossível para um trader diário. Há que imaginar que um trader troca simultaneamente todas as criptomoedas por fiat, mas também todas as criptomoedas entre si. E isto milhares de vezes por ano, e milhões de vezes mais se utilizar bots.
Para além do facto de ser necessário um contabilista para conseguir fazer uma contagem exata (e mesmo assim…), há ainda algo que não funciona: compro 1 BTC por 10 000 €, 100 LTC por 10 000 €, 50 ETH por 10 000 €, 10 000 XRP por 10 000 €. Faço as minhas manobras durante todo o ano, troco as criptomoedas entre si e, no final do ano, tenho 0 € em numerário, mas tenho o dobro de criptomoeda. Dois cenários: fiz trocas 100 % “cripto para cripto”; fiz trocas passando em certos momentos por fiat. Impossível fazer a diferença, é invisível (é mais ou menos verdade por enquanto), portanto tanto se pode declarar uma mais-valia de 0 como de XXXX €.

Compreendo bem que devemos declará-las, mas, na realidade das coisas, para que a fiscalidade seja aplicável corretamente e não seja impossível de gerir, não se deveria declarar as mais-valias apenas quando uma parte superior ao investimento inicial regressa à conta corrente ou quando se compra um bem físico com ela? Ou então, outra opção, declarar o valor em carteira todos os anos, desde que as menos-valias se tornem recuperáveis. Isso teria, ainda assim, muito mais sentido, pois, atualmente, é realmente um contrassenso e quase um roubo em certos casos!

O regime aplicável desde 1 de janeiro de 2019 permite a imputação das menos-valias às mais-valias (como escrito no artigo). No seu exemplo, não há qualquer problemática (pelo menos técnica). Isola as trocas em fiat, o que gera um facto fiscal (mais ou menos-valia). As trocas entre criptomoedas não são tributáveis e não há qualquer cálculo a realizar. Depois, se o novo regime não lhe parecer pertinente, isso é outro debate…

47) Volto a contactá-lo a propósito deste artigo para obter dois pequenos esclarecimentos adicionais: por um lado, as operações do tipo short ou long (na Kraken, por exemplo) são tributáveis da mesma forma que as cessões clássicas de criptomoeda? Em caso afirmativo, segundo que modo de cálculo? Não sendo aquisições nem vendas enquanto tais, mas antes aberturas de posições nas quais não se possui a criptomoeda (visto que se trata, tomando o exemplo de um short, de um empréstimo de criptomoeda pelo corretor na abertura da posição e, depois, do reembolso desse empréstimo no fecho dessa posição), perguntava-me qual poderia ser o método em vigor para quantificar as mais ou menos-valias realizadas neste contexto.

Por outro lado, o seu exemplo de cálculo termina com o facto de a pessoa gerar uma mais-valia de 4 278 € (5 000 – (1 300 X 5 000 / 9 000)) na sequência da cessão de 10 LTC. Ainda no âmbito deste exemplo, restam-lhe, portanto, 5 ETH na carteira em dezembro de 2022. Consideremos que, em dezembro de 2023, o ETH se valorizou ainda mais e 1 ETH vale agora 1 000 € (recordemos que valia 800 € em dezembro de 2022). A pessoa decide ceder 3 ETH dos 5 ETH que lhe restam nessa data. Com base na lógica do 1.^º exemplo, teria calculado a “nova” mais-valia desta forma: 3 000 € – (650 € X 3 000 € / 5 000 €) = 2 610 €. Os 3 000 € representam o preço de cessão dos 3 ETH em dezembro de 2023, os 650 € representam o preço de aquisição de 5 ETH em janeiro de 2019 e os 5 000 € representam o valor total da carteira no momento da cessão. Poderia dizer-me se isto está correto? Tive uma dúvida quanto ao preço de compra total da carteira a ter em conta: os 1 300 € do início, ou os 650 € (metade desses 1 300 €, visto que se trata de 5 ETH dos 10 ETH comprados no início do exemplo).

Coloca-se também a questão da aplicabilidade do 150 VH bis (novo regime), que visa as criptomoedas. Ora, as tomadas de posição sobre ativos subjacentes em criptomoedas não parecem ser, em si mesmas, criptoativos. Há, portanto, aqui uma verdadeira questão jurídica, que ainda não está resolvida atualmente. No seu exemplo, o cálculo seria: 3 000 – (578 X 3 000 / 5 000) = 2 653,2 €. 1 300 – (5 000 – 4 278) = 578 €, o que representa o preço de aquisição da carteira no momento da cessão.

48) No seu artigo, detalha o cálculo efetuado, com o qual concordo, mas sobre o qual tenho uma observação. Na alteração II-2523 ao artigo 150 VH bis, no parágrafo III/B, terceiro parágrafo, pode ler-se: “O preço total de aquisição determinado por aplicação dos dois primeiros parágrafos do presente B (N.B.: está em conformidade com o que descreve) é reduzido da soma das frações de capital inicial contidas no valor ou no preço de cada uma das diferentes cessões de criptoativos, a título gratuito ou oneroso, excluindo as trocas que tenham beneficiado do diferimento de tributação previsto no II, anteriormente realizadas.”
A minha pergunta: como entende esta segunda parte da frase, que faria subtrair as frações de capital inicial contidas no preço de cada venda anterior? Um exemplo simples com duas cessões em fiat no mesmo ano seria interessante.

Boa pergunta. Voltemos a duas frases do texto. O primeiro parágrafo do B indica-nos: “O preço total de aquisição da carteira de ativos digitais é igual à soma dos preços efetivamente pagos em moeda com curso legal por ocasião do conjunto das aquisições de ativos digitais”. O terceiro parágrafo, que cita, indica-nos: “O preço total de aquisição determinado por aplicação dos dois primeiros parágrafos do presente B é reduzido da soma das frações de capital inicial contidas no valor ou no preço de cada uma das diferentes cessões de ativos digitais […] anteriormente realizadas.” Isto significa que, a cada cessão, é necessário recalcular o preço de aquisição da carteira tendo em conta as cessões em fiat anteriores, que vêm diminuir o preço de aquisição, uma vez que foi recuperado fiat (entrou fiat).

Exemplo: em 1 de janeiro de 2019, aquisição de 1 BTC por 3 800 €; em 1 de fevereiro de 2019, aquisição de 1 BTC por 3 300 €; em 7 de abril, cessão de 1 BTC por 4 800 €; em 10 de maio, cessão de 1 BTC por 7 500 €.

Cálculo dos ganhos tributáveis (aplicação da fórmula do 150 VH bis do CGI): 7 de abril: 4 800 – (7 100 X 4 800 / 9 600) = 1 250. 4 800 representa o preço de cessão, 7 100 representa o preço de compra da carteira (3 800 + 3 300). 4 800 é novamente o preço de cessão e 9 600 é o valor de mercado da carteira no momento da cessão (2 BTC à cotação de 4 800 €). Em 10 de maio: 7 500 – (3 550 X 7 500 / 7 500) = 3 950. 7 500 representa o preço de cessão, 3 550 representa o preço de compra da carteira: 7 100 – (4 800 – 1 250). O preço de compra é diminuído da fração de capital inicial contida na cessão em fiat anterior. 7 500 é novamente o preço de cessão e 7 500 é o valor de mercado da carteira no momento da cessão (1 BTC à cotação de 7 500 €).

Tema 3: a declaração das contas estrangeiras em criptomoedas

49) No caso de criarmos uma conta no estrangeiro – Coinbase, por exemplo – em 2018, mas não a termos declarado até agora, isso pode ser sancionado?

A obrigação declarativa inicia-se em 2020 relativamente às contas estrangeiras em criptomoeda de 2019. Não poderia, portanto, em minha opinião, haver omissão a título dos anos anteriores e, portanto, não haveria sanção. Exceção: as exchanges que misturam criptomoeda e fiat, como a Coinbase ou a Kraken. Aí, pode colocar-se a questão de saber se essas exchanges estavam abrangidas pela obrigação declarativa muito antiga que diz respeito às contas estrangeiras clássicas. Não temos resposta sobre este ponto até à data.

50) Relativamente à cotação média diária, quer dizer “média entre o preço de abertura e o preço de fecho”, ou “entre o preço mais alto e o preço mais baixo”? (no Coinmarketcap, lê-se que não é esse o valor para o histórico de um dia).

Por fim, uma última pequena pergunta relativa à declaração das contas: quando se possui uma conta na Coinbase e na Coinbase pro (inicialmente, a plataforma pro resulta da aquisição de uma antiga plataforma, a GDAX, parece-me), é necessário preencher uma ou duas declarações? A mesma problemática com a Binance clássica e a Binance Jersey.

O fisco não se pronuncia sobre esta questão e indica simplesmente que uma cotação média diária é aceitável. Na prática, qualquer método objetivo, e sobretudo utilizado de forma permanente, pareceria provavelmente aceitável (não utilizar um método de média para uma transação e outro método de média para outra…). Em suma, não se deveria tentar “jogar” com os métodos para diminuir a sua mais-valia. É necessário manter uma constância no método utilizado.

As plataformas “pro” e “Jersey” são, tanto quanto sei, separadas das plataformas “clássicas” e implicam a abertura de novas contas. Cada conta pareceria, portanto, dever ser declarada.

51) No âmbito da declaração 3916 das contas abertas no estrangeiro, deve-se: declarar apenas as contas nas quais se encontra moeda com curso legal em euros, mais criptomoedas (Coinbase, Kraken), ou também as contas nas quais só há criptomoedas – penso na Bitmex, por exemplo? Devem declarar-se outras contas abertas nas quais não há nem moeda com curso legal nem criptomoedas? (Contas abertas a título de teste, como eToro, Bybit…).

Todas as contas estrangeiras em criptomoedas parecem estar abrangidas, quer essas contas permitam ou não acolher fiat. A obrigação de declarar as contas em criptomoeda estrangeiras é nova e data de 1 de janeiro de 2019. Os outros tipos de contas que recebem em depósito valores mobiliários, títulos ou numerário devem ser declarados através do formulário 3916 + a marcação do campo 8UU do formulário 2042 (esta obrigação existe há muito tempo e diz respeito a todas as contas abertas fora de França junto de um estabelecimento bancário ou de qualquer outro organismo que receba habitualmente em depósito valores mobiliários, títulos ou numerário).

52) Se as exchanges foram abertas antes de 2019, deviam ser declaradas em 2019. Ora, em 2019, isso ainda não era obrigatório, apenas em 2020. Está correto?

Uma exchange aberta antes de 2019 deve ser declarada a partir da campanha declarativa de 2020 relativa aos rendimentos de 2019.

53) As wallets não têm de ser declaradas, mas, se essas wallets dispuserem da sua própria exchange (exemplos: Guarda ou Trust wallet), devem ser declaradas? Se utilizássemos apenas as nossas wallets para armazenar os nossos criptoativos sem utilizar as suas exchanges, não temos, portanto, de as declarar?

Por uma questão de prudência, nesta situação, parece preferível declará-las.

54) As exchanges só têm de ser declaradas se tivermos feito a inscrição a 100 % (verificação de identidade ou fatura) ou também se tivermos abandonado a inscrição a meio?

Esta questão específica não parece, até à data, estar resolvida.

Os textos visam as contas abertas, detidas, utilizadas ou encerradas no estrangeiro. Se a conta estiver operacional, e embora a verificação de identidade não tenha sido feita, poderia, portanto, parecer que a conta entraria, ainda assim, na obrigação declarativa.

55) As exchanges de fiat (exemplos: Kraken ou Coinbase) devem ser declaradas apenas na declaração das contas de criptomoedas? Se fizermos uma transferência da exchange de fiat para a nossa conta bancária, o fisco não nos vai sancionar por a termos declarado apenas como conta de criptomoeda e não na atual declaração de conta no estrangeiro?

Esta questão específica não parece, até à data, estar resolvida.

As exchanges do tipo Kraken devem seguramente ser declaradas como conta de criptomoeda. Por outro lado, por prudência, poderia parecer oportuno declará-las também como conta bancária clássica. É, no entanto, interessante notar que a declaração como conta bancária clássica implicará a menção de uma data de abertura de conta possivelmente anterior a 2019, com, em princípio, a possibilidade de o fisco aplicar coimas a título de alguns dos anos anteriores.

56) Para a declaração da conta Skrill, se o montante de 10 000 € for ultrapassado, deve declarar-se duas vezes (conta de criptomoeda + conta bancária)?

Esta questão específica não parece, até à data, estar resolvida. No entanto, relativamente às contas que permitem simultaneamente a manipulação de fiat e de criptomoedas, aproximando-se de uma conta bancária «clássica», como a Skrill, poderia parecer que se aplica a dupla obrigação declarativa (criptoativos e ativos no estrangeiro).

57) Imaginemos, em 2018, uma conta Coinbase aberta e a compra de BTC. Era necessário declarar a abertura de uma conta Coinbase na declaração de 2019, relativa a 2018? Ou esta obrigação só produz efeitos a partir de 2020 (a declarar em 2020 relativamente a 2019)?

O regime relativo à declaração das contas estrangeiras em criptomoedas aplica-se a partir de 1 de janeiro de 2020 (em 2020 são declaradas as contas de 2019) a título das contas abertas, detidas, utilizadas ou encerradas no estrangeiro em 2019.

No entanto, existe há muitos anos uma obrigação declarativa relativa aos ativos no estrangeiro (contas bancárias, seguros de vida, etc.). A questão de saber se certas exchanges estrangeiras que permitem manipular fiat entravam nesta obrigação declarativa ainda não foi, até à data, resolvida.

58) As exchanges devem ser declaradas. As wallets (“ledger” ou “wallets móveis”) também têm de ser declaradas?

O artigo 1649 bis C do CGI, na sua versão aplicável a partir de 1 de janeiro de 2020, visa expressamente as empresas, pessoas coletivas, instituições ou organismos estabelecidos no estrangeiro. A questão das cold wallets parece, infelizmente, até à data pouco clara e sem resposta totalmente certa.

59) A Skrill propõe a compra de criptomoedas. Não é de forma alguma uma conta bancária nem uma exchange, mas antes um serviço online. É necessário, ainda assim, declará-la?

A Skrill parece permitir – salvo erro da minha parte – o armazenamento de criptomoedas (parece possível deter coins numa conta Skrill). Consequentemente, a conta aberta na Skrill parece dever ser declarada.

60) Imaginemos contas em plataformas de troca de criptomoedas em 2017: a declaração destas só é exigível a partir de 2020 e a pessoa não está em infração antes desse período? Além disso, é necessário declarar também as contas encerradas? As declarações de contas no estrangeiro são feitas uma única vez ou são anuais?

As novas disposições aplicam-se às contas estrangeiras em criptomoeda abertas, detidas, utilizadas ou encerradas a partir de 1 de janeiro de 2019. Em 2020, as contas estrangeiras em criptomoeda abertas, detidas, utilizadas ou encerradas em 2019 deverão ser declaradas. A declaração deverá ser renovada todos os anos. As contas encerradas em 2019 deverão ser declaradas.

61) A partir de quando passou a declaração a ser obrigatória, na sequência do novo regime fiscal?

O regime é aplicável a partir de 1 de janeiro de 2019. As contas detidas a partir de 1 de janeiro de 2019 devem ser objeto de declaração. Como sempre, esta declaração é feita no ano seguinte, tal como para os rendimentos. Durante o período declarativo de 2020, portanto. Em 2020, foram, portanto, declarados os ganhos ou perdas realizados durante 2019 e as contas em criptomoeda estrangeiras detidas no decurso de 2019. Em 2021, será necessário fazer o mesmo a título de 2020, e assim sucessivamente.

62) Relativamente à declaração de contas no estrangeiro, apenas as contas onde se podem depositar euros (fiat), portanto onde se possui um número de conta (IBAN/SWIFT), tipo Kraken, Coinbase, etc., têm de ser declaradas? Ou é necessário declarar também as outras exchanges, tipo Bittrex ou Poloniex, para as quais o envio de fiat não é possível? Nesse caso, o que se deve indicar como número de conta?

Todas as exchanges estrangeiras estão abrangidas, quer permitam ou não operações em fiat. O formulário 3916 bis deve ser preenchido para cada exchange estrangeira, e isto todos os anos.

Tema 4: o antigo regime. O cálculo e a tributação dos ganhos ou perdas em criptomoedas realizados antes de 2019

63) Para além de uma conta Kraken, tenho uma conta na Binance, mas sem utilizar euros nas trocas. Utilizo apenas USDT, uma stable coin. É necessário declarar a conta Binance, tal como a conta Kraken, relativamente a 2019? É necessário declarar as mais ou menos-valias de 2019 relativas à conta na Binance? Relativamente a 2018, não declarei nada, tanto para a conta Kraken como para a Binance, uma vez que as minhas mais ou menos-valias se mantinham inferiores a 5 000 €. Para dizer tudo, eram sobretudo perdas. É necessário fazê-lo em 2019, devido à alteração da legislação?
No final de 2017, tinha aberto uma conta na Coinbase e, em janeiro de 2018, transferi todas as minhas criptomoedas para a Kraken. Desde então, a conta Coinbase, reduzida a zero, deixou de estar acessível. É necessário declará-la também, quando já não tenho os códigos para lhe aceder e sou assim incapaz de mostrar o que quer que seja relativo à conta?

A Binance é uma plataforma de trocas estrangeira que entra na obrigação declarativa.
A partir das operações de 2019, a mais-valia deve ser calculada com base em todas as operações tributáveis (as que envolvem fiat, bens ou serviços), qualquer que seja o suporte ou a exchange onde a operação foi realizada. Relativamente à situação anterior a 2019, se a pessoa for considerada um trader ocasional, aplica-se o regime das mais-valias sobre bens móveis e existe uma isenção das cessões ou trocas inferiores a 5 000 € (montante da cessão e não do ganho). Se as declarações tiverem sido omitidas, pode ser ponderada uma regularização. Todas as contas estrangeiras ainda “ativas” no decurso de 2019 entram na obrigação declarativa.

64)

1) Se, em 2019, for realizada uma cessão de criptomoedas adquiridas em 2018, como determinar um preço total de aquisição da carteira (necessário para a fórmula do 150 VH bis) se já tiverem sido realizadas vendas em 2018 de uma parte dessas criptomoedas? Exemplo para ilustrar a questão:

• em fevereiro de 2018, aquisição de 1 BTC por 5 000 €;
• em abril de 2018, aquisição de 2 ETH por 600 € (1 ETH = 300 €);
• em maio de 2018, venda de 2 ETH por 1 400 € (1 ETH = 700 €) (sabendo que 1 BTC = 8 000 € nessa data);
• em maio de 2019, venda de 1 BTC por 8 000 €.

Ao abrigo do regime das mais-valias sobre bens móveis (PVBM), ainda aplicável em 2018, a mais-valia correspondente à venda dos 2 ETH calcula-se, salvo erro da minha parte, da seguinte forma: 1 400 – 600 = 800 € (sem declaração a fazer através do formulário 2048M, por a cessão ser inferior a 5 000 €). O preço total de aquisição da carteira após esta cessão passa a ser de 5 000 € (preço correspondente à compra de 1 BTC em fevereiro de 2018), salvo erro da minha parte.

Ao abrigo do novo regime aplicável desde 1 de janeiro de 2019: a mais-valia teria sido: 1 400 – (5 600 X 1 400 / 9 400) = 566 €; representando 1 400 € o preço de cessão de 2 ETH em maio de 2018, 5 600 € o preço de compra da carteira e 9 400 € o valor da carteira no momento da cessão (8 000 + 1 400). O preço total de aquisição da carteira após esta cessão passaria a ser de 5 600 – (1 400 – 566) = 4 766 € (em vez de 5 000 € ao abrigo do antigo regime).

A questão é a seguinte: que valor do preço total de aquisição da carteira deve ser tido em conta para o cálculo da mais-valia relativa à venda de 1 BTC em maio de 2019? 4 766 € ou 5 000 €?

2) Permito-me retomar um dos seus exemplos no fio de discussão, acrescentando-lhe uma operação. Poderia dizer-me se o meu cálculo dos ganhos tributáveis sobre a cessão de 10 de maio está correto, tendo em conta esta modificação? Exemplo:

• em 1 de janeiro de 2019, aquisição de 1 BTC por 3 800 €;
• em 1 de fevereiro de 2019, aquisição de 1 BTC por 3 300 €;
• em 7 de abril, cessão de 1 BTC por 4 800 €;
• em 24 de abril de 2019, aquisição de 1 BTC por 5 000 € (operação acrescentada);
• em 10 de maio, cessão de 1 BTC por 7 500 €.

Cálculo dos ganhos tributáveis (aplicação da fórmula do 150 VH bis do CGI):

• 7 de abril: 4 800 – (7 100 X 4 800 / 9 600) = 1 250 €. 4 800 representa o preço de cessão, 7 100 o preço de compra da carteira (3 800 + 3 300), 4 800 novamente o preço de cessão e 9 600 é o valor de mercado da carteira no momento da cessão (2 BTC à cotação de 4 800 €);
• 10 de maio: 7 500 – (8 550 X 7 500 / 15 000) = 3 225 €. 7 500 representa o preço de cessão,
  8 550 o preço de compra da carteira (7 100 – (4 800 – 1 250) + 5 000). Preço de compra inicial diminuído da fração de capital inicial contida na cessão em fiat anterior + o preço de compra de 1 novo BTC em 24 de abril de 2019. 7 500 é novamente o preço de cessão e 15 000 é o valor de mercado da carteira no momento da cessão (2 BTC à cotação de 7 500 €).

3) Mencionava acima, numa resposta, que a franquia de 305 € não funciona por efeito de patamar e que, uma vez ultrapassada, é a totalidade que é tributável. Ora, segundo a exposição sumária da subalteração N.^o II-2576 à alteração 2523, indica-se que: “A presente alteração visa criar uma dedução anual de 305 € sobre o montante das cessões, a fim de, por um lado, isentar de tributação os primeiros 305 euros de cessões ocorridas no ano e, por outro, simplificar as diligências dos contribuintes, autorizando-os a não proceder a uma declaração quando realizem cessões de montante reduzido….” Tratar-se-ia, portanto, efetivamente de uma dedução de 305 € e de uma não obrigação declarativa se a soma das mais-valias realizadas ao longo do ano não exceder 305 €. Portanto, se a soma das suas mais-valias no decurso do ano de 2019 ascender a 370 €, apenas 65 € serão sujeitos a imposto após a dedução de 305 €.

4) Sabe-se mais sobre o regime a aplicar à declaração das mais ou menos-valias resultantes de tomadas de posição sobre ativos subjacentes em criptomoedas (trading com margem na exchange Kraken, por exemplo), visto que a aplicabilidade do 150 VH bis parece incerta neste ponto?

1) Resposta: 5 000 (cf. o mais recente Bofip, boletim oficial dos impostos sobre o novo regime das criptomoedas, que aborda esta questão).
2) Está tudo correto.
3) Atenção: está a confundir mais-valias e preços de cessão. O texto faz referência aos preços de cessão. Se os preços de cessão totais no ano ultrapassarem 305 €, então todas as operações são tributáveis (se for apurada uma mais-valia líquida, naturalmente). Trata-se, portanto, efetivamente de um efeito de patamar (effet cliquet). Isto é confirmado pelo recente Bofip. Por outro lado, o texto não emprega o termo dedução, mas a palavra isenção. Os comentários sob a alteração devem ser lidos com cautela: são feitos por deputados/senadores que não são fiscalistas e que empregam por vezes palavras inadequadas. O 150 VH bis indica: “B. – As pessoas que realizem cessões cuja soma dos preços, tal como definidos no A do III, não exceda 305 € no decurso do ano de tributação, excluindo as operações mencionadas no A do presente II, estão isentas.”
4) O Bofip não aborda este ponto. Não há, portanto, até à data, qualquer novo esclarecimento.

65) Relativamente às mais-valias de 2018 ou dos anos anteriores, o que se devia declarar?

Estamos no antigo regime: mais-valias dos particulares sobre bens móveis. As declarações de mais-valias sobre bens móveis não são feitas no ano N+1 através da declaração clássica de rendimentos anuais, mas através do formulário 2048M.

66) Neste regime aplicável a 2018 e aos anos anteriores, como são calculadas as mais-valias?

O formulário 2048M deve ser preenchido para cada cessão tributável. Mesmo as trocas entre criptomoedas são tributáveis se for apurado um ganho. Relativamente ao preço de aquisição das coins vendidas, pareceria dever aplicar-se o método do custo médio ponderado, na maioria dos casos (quando os bens são fungíveis, o que parece ser o caso das criptomoedas). As cessões inferiores a 5 000 € estão isentas. As menos-valias perdem-se, não sendo imputáveis às mais-valias.

Tema 5: outros temas

67) O ISF aplica-se às criptomoedas (quer se seja ocasional ou habitual)?

Tendo as criptomoedas sido qualificadas como bens móveis pelo Conselho de Estado (Conseil d’État), havia pouca dúvida de que o imposto de solidariedade sobre a fortuna (impôt de solidarité sur la fortune, ISF) se lhes aplicava (até à sua supressão em 1 de janeiro de 2018). Dois esclarecimentos, no entanto: para os profissionais (“habituais”), o ISF não deveria, em princípio, aplicar-se, uma vez que as criptomoedas deveriam ser vistas como bens profissionais; o imposto sobre a fortuna imobiliária (Impôt sur la fortune immobilière, IFI) substituiu o ISF e aplica-se unicamente aos bens imóveis, portanto não às criptomoedas.