Con la publicación en diciembre de 2023 de un informe dedicado a los criptoactivos, el Tribunal de Cuentas francés (Cour des comptes) da la voz de alarma: el rápido crecimiento del mercado de las criptomonedas, combinado con unos mecanismos regulatorios y fiscales considerados insuficientes, crea un importante «ángulo muerto» para el fisco.
Con la entrada en vigor de la directiva europea DAC8 y de la «travel rule», la Administración se dispone a contar con una visibilidad sin precedentes, lo que podría provocar un aumento de las inspecciones.
Este artículo analiza las constataciones, las recomendaciones y los riesgos que se avecinan, para ayudar a todo titular de criptomonedas a anticiparse.
En resumen
- El Tribunal de Cuentas advierte sobre la insuficiente regulación de los criptoactivos, que crea un ángulo muerto fiscal.
- El mercado de los criptoactivos ha crecido considerablemente, pero pocos contribuyentes declaran plusvalías.
- El marco actual (PSAN) se considera insuficiente, con controles demasiado débiles y riesgos de fraude.
- Las recomendaciones incluyen el refuerzo de los controles y una revisión del marco fiscal para una mejor regulación.
- Con la entrada en vigor de DAC8 y de la travel rule, puede ser útil hacer balance de los propios criptoactivos, idealmente con un abogado.
Índice
- 1. ¿Por qué se ha interesado el Tribunal de Cuentas por los criptoactivos?
- 2. ¿Qué es el marco actual (PSAN) y por qué el Tribunal lo considera insuficiente?
- 3. Las recomendaciones del Tribunal de Cuentas
- 4. Lo que esto significa concretamente para los usuarios
- 5. Por qué el momento es crítico
- 6. Los puntos que examinar hoy
- 7. Por qué esta mirada del Tribunal tiene impacto
- Conclusión: un probable punto de inflexión; prepararse con la ayuda de un abogado
- FAQ
1. ¿Por qué se ha interesado el Tribunal de Cuentas por los criptoactivos?
1.1. Un mercado en plena explosión: cifras que llaman la atención
El Tribunal de Cuentas se refiere a un mercado de criptoactivos cada vez más importante. A finales de 2023, la valoración mundial de los criptoactivos se estimaba en 1,1 billones de dólares (1 100 000 millones), frente a solo 18 000 millones en 2017.
En Francia, se ven afectados entre 1,5 y 5 millones de titulares.
Es decir, el número de personas implicadas dista mucho de ser marginal.
1.2. Una paradoja: fuerte adopción, pero fiscalidad y regulación todavía ligeras
A pesar de esta adopción masiva, el informe señala un desfase llamativo entre la magnitud del mercado y los datos de que dispone el fisco.
En 2021, solo 20 000 contribuyentes declararon plusvalías procedentes de criptoactivos.
Esto significa que una gran parte de los titulares de criptomonedas no aparece en los registros fiscales: un verdadero “ángulo muerto”.
2. ¿Qué es el marco actual (PSAN) y por qué el Tribunal lo considera insuficiente?
2.1. El régimen PSAN: registro obligatorio + autorización opcional
Desde 2019 hasta el 30 de junio de 2026, Francia regulaba a los proveedores de servicios de criptoactivos mediante un régimen PSAN (prestataires de services sur actifs numériques), sustituido desde el 1 de julio de 2026, fin del periodo transitorio, por la autorización europea MiCA de proveedor de servicios de criptoactivos:
- Registro obligatorio ante la AMF
- Autorización opcional para quienes desean un control reforzado
2.2. Unos controles considerados demasiado débiles
- Demasiados proveedores no autorizados o establecidos en el extranjero escapan a los controles.
- Según el Tribunal, los monederos autoalojados (self-custody) siguen siendo en gran medida invisibles para el fisco.
El Tribunal de Cuentas lo considera un verdadero riesgo de fraude, de blanqueo y de falta de declaración de las ganancias.
2.3. Riesgos para los inversores y para el Estado
- Blanqueo de capitales y fraude
- Elevada volatilidad de los activos
- Riesgo sistémico si las criptomonedas se convierten en un medio de pago importante
3. Las recomendaciones del Tribunal de Cuentas
3.1. Reforzar los medios de control
- Más agentes y más competencias especializadas
- Herramientas informáticas para rastrear los flujos
- Desarrollo de herramientas nacionales para una mayor independencia
3.2. Revisar el marco fiscal y declarativo
- Adaptar la fiscalidad a los usos reales
- Obligación de notificar los monederos autoalojados que superen un umbral
- Informar mejor a los contribuyentes sobre sus obligaciones
3.3. Reforzar la regulación de los proveedores
- Controlar a los PSAN y a los proveedores extranjeros
- Armonizar el marco nacional con las normas europeas (MiCA)
4. Lo que esto significa concretamente para los usuarios
4.1. Para los titulares a través de plataformas PSAN
- Las transacciones deberían ser cada vez más rastreables
- Las plusvalías no declaradas deberían ser más difíciles de ocultar
- El riesgo de regularización tributaria aumenta en consecuencia
4.2. Para los titulares a través de monederos autoalojados
- Posible obligación de declaración en el futuro
- El uso “privado” se vuelve menos discreto debido a la travel rule
4.3. Para los inversores ocasionales
- Incluso los importes pequeños pueden verse afectados
- Ignorar las propias obligaciones es más arriesgado que antes
5. Por qué el momento es crítico
- Convergencia de reformas europeas: DAC8, MiCA, travel rule
- Mayor visibilidad y mayor capacidad de control para el fisco
- Mayor riesgo de regularizaciones y liquidaciones complementarias masivas
6. Los puntos que examinar hoy
- Un inventario completo de los criptoactivos
- La recuperación de los datos históricos (exportaciones de las plataformas, historiales de transacciones)
- La verificación de las declaraciones anteriores
- La conservación de los justificantes
- Según el caso, y tras un análisis con un abogado, la posibilidad de una regularización espontánea
- El seguimiento de la evolución de la normativa
- En caso de duda, la opinión de un profesional, idealmente un abogado
7. Por qué esta mirada del Tribunal tiene impacto
- El informe podría animar a la Administración tributaria a aumentar el número y la eficacia de las inspecciones, en un contexto presupuestario tenso.
Conclusión: un probable punto de inflexión; prepararse con la ayuda de un abogado
El informe del Tribunal de Cuentas marca un punto de inflexión: el mercado cripto pronto dejará de ser una “zona de sombra” fiscal.
Con la entrada en vigor de la DAC8 y de la travel rule, tres puntos merecen, por lo general, ser examinados, idealmente con un abogado:
la verificación de las declaraciones anteriores,
la documentación de las operaciones,
según el caso, una posible regularización.
Ya no es momento de improvisar: según los casos, actuar con antelación, con su abogado, puede ser preferible a esperar una inspección.
FAQ
¿Qué es la directiva DAC8?
La DAC8 es la Directiva (UE) 2023/2226 de 17 de octubre de 2023. Prevé que los proveedores de servicios de criptoactivos recopilen, desde el 1 de enero de 2026, información sobre las operaciones de sus clientes residentes en la Unión Europea y la transmitan a la administración tributaria; los primeros intercambios entre Estados miembros están previstos para 2027, respecto del año 2026. La administración francesa debería así disponer de información sobre las ventas y los intercambios realizados por los contribuyentes domiciliados en Francia, incluso a través de plataformas establecidas en otro Estado miembro.
¿Qué es la «travel rule»?
Se trata del Reglamento (UE) 2023/1113 de 31 de mayo de 2023, aplicable desde el 30 de diciembre de 2024. Obliga a los proveedores de servicios de criptoactivos a transmitir, con cada transferencia, información sobre el ordenante y el beneficiario. Para una transferencia de más de 1 000 € hacia o desde un monedero autoalojado, el proveedor debe, en principio, comprobar que dicho monedero pertenece efectivamente a su cliente.
¿Cómo tributan en Francia las plusvalías de criptoactivos de un particular?
En principio, las plusvalías obtenidas de forma ocasional por un particular domiciliado en Francia, cuando vende criptoactivos a cambio de euros (u otra moneda de curso legal) o los utiliza para pagar un bien o un servicio, están sujetas al gravamen fijo único del 31,4 % (12,8 % de impuesto sobre la renta y 18,6 % de cotizaciones sociales), salvo opción por la escala progresiva. Los intercambios entre criptoactivos son, en principio, neutros, y las ventas están exentas cuando su importe total anual no supera 305 €. El detalle figura en la página dedicada a la fiscalidad de las criptomonedas.
